L'IPC spinge i mercati verso nuovi massimi 16/01/2025

Notizie principali di oggi

Azioni in movimento:

• I titoli legati al quantum computing sono balzati dopo che Microsoft (MSFT) ha svelato un piano quantum-ready per aiutare le aziende a prepararsi all'adozione del calcolo quantistico, e Nvidia (NVDA) ha annunciato un "Quantum Day" alla sua conferenza annuale GTC. Rigetti Computing (RGTI) ha guadagnato il 22,2%, D-Wave Quantum (QBTS) è salita del 22,4%, e IonQ (IONQ) è schizzata del 33,5%. Le azioni di Wells Fargo (WFC) sono salite del 6,7% dopo che la banca ha riportato utili corretti superiori alle attese e ha fornito indicazioni solide per il reddito netto da interessi del 2025.
• JPMorgan Chase (JPM) è salita del 2% poiché i risultati del quarto trimestre hanno superato le attese, sostenuti da solide performance nel reddito fisso e nell'investment banking.
• Vertical Aerospace (EVTL) +30%: la società ha annunciato che Dómhnal Slattery è tornato come presidente del consiglio di amministrazione. Slattery, che aveva già occupato questo ruolo da gennaio 2022 ad agosto 2023, porta con sé oltre tre decenni di esperienza nell'aviazione globale.
• Wolfspeed (WOLF) +39%: il produttore di chip è balzato dopo aver completato la sua offerta di azioni at-the-market (ATM), raccogliendo circa 200 milioni di dollari di proventi lordi.
• Intuitive Surgical (ISRG) +8%: le azioni hanno raggiunto un nuovo massimo storico dopo risultati preliminari del quarto trimestre e dell'intero anno 2024 che hanno superato le previsioni di Wall Street.

Gli eventi di oggi

• I mercati dell'Asia-Pacifico sono in gran parte saliti giovedì, sostenuti dal rally di Wall Street dopo un calo inatteso dell'inflazione core di dicembre e solidi utili bancari. La banca centrale della Corea del Sud ha sorpreso i mercati mantenendo stabile il tasso di riferimento al 3%, contrariamente alle attese di un taglio di 25 punti base, secondo un sondaggio Reuters. In Europa i mercati sono arretrati dai guadagni precedenti innescati dai dati sull'inflazione statunitense e si preparano a un'apertura contrastata.
• I futures sulle azioni USA sono rimasti stabili nelle prime ore di giovedì dopo che l'S&P 500 ha registrato la sua migliore performance da novembre. Gli investitori si preparano al rapporto sulle vendite al dettaglio di dicembre, che dovrebbe mostrare un aumento dello 0,5%, in calo rispetto allo 0,7% di novembre, insieme ai dati settimanali sulle richieste di disoccupazione. I futures sul Dow Jones Industrial Average sono saliti di 17 punti (0,03%), mentre i futures sull'S&P 500 e sul Nasdaq 100 sono rimasti vicini alla parità. Morgan Stanley (MS) e Bank of America (BAC) dovrebbero riportare gli utili giovedì, concludendo così i risultati delle principali banche di questa settimana. Sul fronte politico, Scott Bessent, candidato di Donald Trump alla carica di Segretario al Tesoro, testimonierà davanti alla Commissione Finanze del Senato. I mercati seguiranno attentamente l'audizione in cerca di indizi su possibili tariffe e altre misure politiche della nuova amministrazione.

​​​​​​​Lista di osservazione: UNH, MS, TSM, NVDA, BAC, INFY, PNC, USB

Bitcoin

• Il prezzo del Bitcoin è schizzato sopra i 98.500 dollari dopo la pubblicazione dei dati dell'Indice dei Prezzi al Consumo (IPC) statunitense di dicembre. I dati riportati hanno rivelato un aumento del 2,9% dell'IPC, in linea con le attese del mercato. Nel frattempo, l'IPC core, che esclude categorie più volatili come alimenti ed energia, è risultato leggermente inferiore alle previsioni, al 3,2%. L'aumento di dicembre è stato il più ampio degli ultimi otto mesi e ha superato la crescita di novembre, provocando una rapida reazione positiva sui mercati delle criptovalute.
• Il BTC oscillava appena sotto i 97.000 dollari prima dell'annuncio dell'IPC, ma è schizzato sopra i 98.500 dollari immediatamente dopo la notizia, raggiungendo il livello più alto in oltre una settimana. Questo movimento evidenzia il legame crescente tra bitcoin e i titoli tecnologici statunitensi, con la correlazione che ha toccato un picco di due anni. I dati di Bloomberg indicano che il coefficiente di correlazione a 30 giorni tra bitcoin e l'indice Nasdaq 100 si attesta attorno a 0,70. Questa cifra significativa dimostra un forte allineamento nei movimenti di prezzo di questi asset, con un valore di 1 che indica una sincronizzazione perfetta e -1 che rappresenta un'opposizione totale. Lista di osservazione: Bitcoin: 89.000-108.000, Ethereum: 3.000-3.800, Solana: 160-220

Forex

• La coppia EUR/USD resta sotto pressione, estendendo le perdite per una seconda sessione consecutiva e scambiando intorno a 1,0280 durante l'orario asiatico di giovedì. L'euro fatica mentre i funzionari della Banca Centrale Europea (BCE) accennano a un possibile ulteriore allentamento della politica monetaria per contrastare le debole prospettive economiche dell'Eurozona. Ad aggravare le difficoltà dell'euro, le aspettative di dati sulle vendite al dettaglio USA più solidi — previsti in aumento dello 0,6% su base mensile a dicembre rispetto allo 0,7% di novembre — sostengono il dollaro statunitense. Tuttavia, il biglietto verde resta appesantito dalle speculazioni secondo cui la Federal Reserve potrebbe effettuare due tagli dei tassi quest'anno, limitando per ora le perdite dell'EUR/USD.
• Lo yen giapponese (JPY) continua ad attrarre trazione positiva per il secondo giorno consecutivo, sostenuto dalle speculazioni secondo cui la Bank of Japan (BoJ) potrebbe considerare un aumento dei tassi. Questa speculazione, insieme al restringimento del differenziale di rendimento tra USA e Giappone, sostiene il JPY. Nonostante i guadagni dello yen, un modesto rialzo del dollaro statunitense aiuta la coppia USD/JPY a rimbalzare da un minimo di più settimane, riportandola sopra la soglia di 156,00 durante la sessione europea di giovedì. Tuttavia, il potenziale al rialzo della coppia appare limitato, poiché il sentiment favorevole al rischio sui mercati finanziari più ampi contiene il fascino dello yen come bene rifugio. I trader restano concentrati su possibili cambiamenti di politica monetaria e sui principali indicatori economici per valutare la traiettoria della coppia. Lista di osservazione: EUR/USD: 1,0200-1,0460, USD/JPY: 155-158,50

Materie prime

• I prezzi del petrolio West Texas Intermediate (WTI) trattano intorno a 78,85 dollari durante la sessione asiatica di giovedì, perdendo terreno mentre le prospettive di un cessate il fuoco tra Hamas e Israele riducono i rischi geopolitici in Medio Oriente. Un funzionario ha annunciato un accordo tra Israele e Hamas per fermare i combattimenti a Gaza, incluso uno scambio di ostaggi con prigionieri. Se implementata con successo, la tregua potrebbe ridurre le tensioni regionali e attenuare le preoccupazioni su possibili interruzioni delle forniture di petrolio, esercitando una pressione al ribasso sui prezzi del WTI. Ad aggiungersi a questo, l'Energy Information Administration (EIA) ha riportato un calo di 1,962 milioni di barili nelle scorte di petrolio statunitensi la settimana scorsa. Ciò tuttavia non è stato sufficiente a compensare l'impatto sui prezzi della prevista de-escalation in Medio Oriente.
• I prezzi dell'oro (XAU/USD) arretrano dopo aver brevemente superato un massimo di un mese all'inizio di giovedì. Il metallo ha faticato a mantenere lo slancio sopra il livello di 2.700 dollari, ritirandosi in un contesto di rinnovata forza del dollaro statunitense (USD) e di uno spostamento verso il sentiment favorevole al rischio sui mercati finanziari. Il rimbalzo dell'USD, sostenuto da crescenti aspettative che la Federal Reserve sospenderà il suo ciclo di tagli dei tassi più avanti nel mese, ha indebolito l'appeal dell'oro come bene rifugio. Nel frattempo, le preoccupazioni riguardo ai tariffi commerciali proposti dall'ex presidente Trump potrebbero fungere da fattore limitante per ulteriori perdite del metallo prezioso. Gli operatori di mercato restano cauti, monitorando attentamente gli sviluppi economici globali e le politiche delle banche centrali mentre navigano tra dinamiche in evoluzione dei prezzi delle materie prime. Lista di osservazione: ORO 2.600-2.750, Petrolio USA: 70,00-78,00

Il team di analisti di TEFS vi augura una giornata di successo!