Nvidia kazançları paramparça etti, Çin konusunda uyardı 29/05/2025

Bugünün önemli haberleri

ABD piyasa özeti:

• Dow Jones Endüstri Ortalaması, Merck (MRK) ve Nike (NKE) hisselerindeki düşüşlerin baskısıyla Çarşamba öğleden sonra geriledi. Mavi çip endeksi son zamanlarda 248 puan ya da %0,6 düşmüştü ve bu iki hissedeki kayıplar bu düşüşe önemli ölçüde katkıda bulundu. Merck %1,83 düşerek 1,34 dolar kaybederken, Nike %1,67 ya da 1,04 dolar geriledi - ikisi birlikte Dow'u yaklaşık 15 puan aşağı çekti.
• Hisselerdeki düşüş, mali ve ticaret politikası etrafındaki devam eden belirsizliği vurgulayan 6-7 Mayıs toplantısına ait FOMC tutanaklarının yayımlanmasının ardından geldi. Tutanaklarda, "Katılımcılar, büyüme ve istihdam görünümü zayıflarken enflasyonun daha kalıcı olması halinde Komite'nin zor takaslarla karşı karşıya kalabileceğini belirtti" ifadesi yer aldı. Ancak federal bir ticaret mahkemesinin Trump'ın karşılıklı tarifelerini iptal etmesinin ardından piyasalar gece boyunca güçlü bir toparlanma sergiledi.

Nvidia kazançları paramparça etti, Çin konusunda uyardı

• Nvidia (NVDA), özellikle hızla büyüyen veri merkezi biriminde yapay zeka altyapısına yönelik amansız talebin etkisiyle Çarşamba günü 2025 mali yılı birinci çeyrek için çarpıcı kazançlar açıkladı. Şirket, 44,06 milyar dolarlık gelir bildirerek Wall Street beklentilerini aştı; bu, yıllık bazda %69'luk bir artışa işaret ediyor ve düzeltilmiş hisse başına kazanç 0,93 dolarlık konsensüs tahminini geride bırakarak 0,96 dolar oldu. Öne çıkan performans, bulut, kurumsal ve hiper ölçekli müşteriler arasında yapay zeka çipi talebinin hızlanmasıyla desteklenen ve yıllık bazda %73 sıçrayarak 39,1 milyar dolara ulaşan Nvidia'nın veri merkezi segmentiydi.
• İleriye bakıldığında, Nvidia, ABD'nin Çin'e yönelik ihracat kısıtlamalarının etkisini gösterek, mevcut çeyrek için 45 milyar dolarlık gelir öngörüsünde bulundu; bu, analistlerin 45,9 milyar dolarlık beklentisinin hafifçe altında. Şirket, gelişmiş yapay zeka çiplerinin Çinli müşterilere satışına yönelik yasakla bağlantılı bazı envanter değer düşüklüklerine işaret etti. Çin pazarına erişim kaybını dengelemek için Nvidia küresel varlığını çeşitlendiriyor. Özellikle, alternatif büyüme pazarlarına açılırken Suudi Arabistan destekli bir girişim olan Humain'e yapay zeka çipi tedarik etmek için bir anlaşma güvence altına aldı. Nvidia hisseleri, jeopolitik zorluklara rağmen yatırımcı güvenine işaret ederek kapanış sonrası işlemlerde yaklaşık %3 yükseldi. Rapor, ticaret gerilimleri ve düzenlemeler küresel stratejisini yeniden şekillendirse de Nvidia'nın yapay zeka donanım yarışındaki hakimiyetini yeniden teyit ediyor.

Hareketli hisseler:

• HP (HPQ) - şirketin beklenenden daha zayıf bir tahmin açıklamasının ardından hisse %15 çöktü. Şirket, üçüncü mali çeyrek için düzeltilmiş kazancın hisse başına 68 ile 80 sent arasında olacağını öngördü ve bu, LSEG'in 90 sentlik konsensüsünün altında kaldı. İkinci çeyrek sonuçları da tahminlerin altında kalarak yatırımcıları hayal kırıklığına uğrattı.
• Salesforce (CRM) - birinci mali çeyrekte güçlü bir kazanç beklentisini aşmasının ardından %1 yükseldi. Şirket, beklenen 2,54 doların hafifçe üzerinde 2,58 dolarlık düzeltilmiş hisse başına kazanç bildirdi ve tüm yıl tahminini yükseltti. Gelir de beklenen 9,75 milyar dolara kıyasla 9,83 milyar dolar ile tahminleri aştı.
• C3.ai (AI) - beklenenden daha küçük bir çeyreklik zarar bildirmesinin ardından hisse %14 sıçradı. Şirket, dördüncü mali çeyrek için hisse başına 16 sentlik zarar bildirerek 20 sentlik zarar tahminini geride bıraktı. Gelir, 108 milyon dolarlık konsensüsün önünde 109 milyon dolar oldu.
• Agilent Technologies (A) - sağlam ikinci mali çeyrek sonuçları sunmasının ardından %6 yükseldi. FactSet'e göre şirket, 1,67 milyar dolarlık gelir üzerinden 1,31 dolarlık düzeltilmiş hisse başına kazanç bildirerek analistlerin 1,26 dolarlık HBK ve 1,63 milyar dolarlık satış beklentisini aştı.

İzleme listesi: NVDA, COIN, NTNX, AMD, SOUN, CRM, A, MRVL, AI

Bugünün gelişmeleri

• Asya-Pasifik piyasaları, bir ABD federal ticaret mahkemesi kararının ardından Perşembe günü büyük ölçüde yükselişte işlem gördü. Güney Kore'nin Kospi endeksi %1,76 sıçrarken, Kosdaq %0,83 arttı. Japonya'nın Nikkei 225 endeksi %1,63 yükseldi ve Hong Kong'un Hang Seng Endeksi %0,84 arttı.
• Gece boyunca, mahkeme kararının ardından ABD vadeli işlemleri yükseldi. S&P 500 vadeli işlemleri %1,6 arttı, Nasdaq 100 vadeli işlemleri %2 kazandı ve Dow vadeli işlemleri 511 puan ya da %1,2 yükseldi. Bu ivmeye ek olarak, yapay zeka devi Nvidia'nın güçlü kazançları küresel piyasalardaki duyarlılığı yükseltmeye yardımcı oldu. ABD Uluslararası Ticaret Mahkemesi Çarşamba günü Trump'ın karşılıklılık kisvesi altında tarife uygulayarak yasal sınırları aştığına hükmetti ve tartışmalı önlemlerin geri alınmasını emretti. Yatırımcılar şimdi bu kararı, ABD GSYİH verileri ve haftalık işsizlik başvuruları dahil olmak üzere günün ilerleyen saatlerinde açıklanacak önemli makroekonomik güncellemelerle birlikte değerlendirecek.

Bitcoin

• Bitcoin (BTC), kripto para piyasası için önemli bir dönüm noktasına işaret ederek 22 Mayıs'ta 111.970 dolarlık tüm zamanların en yüksek seviyesine yükseldi. Rali, kurumsal yatırım dalgası ve ABD düzenleyici politikasına yönelik artan iyimserlikle destekleniyor. Bu yükseliş, Washington'ın dijital varlıklara yönelik tonundaki belirgin değişimin ortasında geliyor.
• Bitcoin 2025 Konferansı'nda konuşan Başkan Yardımcısı JD Vance, Trump yönetiminin kripto sektöründeki büyümeyi teşvik etmeye kararlı olduğunu açıkladı. Düzenleyici yükleri azaltmaya ve blockchain teknolojilerinin ve dijital para birimlerinin daha yaygın şekilde benimsenmesini teşvik etmeye yönelik planlar özetledi. Yükselişte olan kurumsal momentum ile daha destekleyici bir politika duruşunun birleşimi, yatırımcı coşkusunu yeniden alevlendirerek Bitcoin'in gelişmekte olan finansal ortamda önde gelen bir varlık olarak rolünü sağlamlaştırdı. İzleme listesi: Bitcoin: 100.000-112.000, Ethereum:1500-2800, Solana: 80-183

Forex

• Japon yeni (JPY), bir ABD mahkemesinin Trump'ın "Kurtuluş Günü" tarifelerini engellemesinin ardından Perşembe günü sert şekilde düştü; bu durum risk duyarlılığını artırdı ve güvenli liman varlıklarını baskı altına aldı. Japonya'nın borç seviyeleri konusundaki kaygılar ve şahin FOMC tutanaklarıyla desteklenen dolar gücünün sürmesi, USD/JPY'yi iki haftanın en yüksek seviyesine itti, ancak kazançlar BoJ-Fed görünümlerindeki farklılıklarla sınırlı olabilir.
• Bu arada, EUR/USD, ABD GSYİH ve işsizlik başvuruları dahil olmak üzere önemli ABD ekonomik verilerinden önce dolar yükselirken üçüncü seans üst üste geriledi ve 1,1240 civarında işlem gördü. ECB'nin temkinli açıklamaları da euro üzerinde baskı oluşturdu. İzleme listesi: EUR/USD: 1,0700-1,1600, USD/JPY: 140-151

Temel Emtialar

• Altın (XAU/USD), düşüş serisini dördüncü güne uzatarak Perşembe günü Asya seansında yaklaşık 3.245 dolara geriledi. Bir ABD mahkemesinin Trump'ın tarifelerini engelleme hamlesi risk iştahını artırarak altın gibi güvenli liman varlıklarını baskı altına aldı. Ek baskı, sürmekte olan ABD doları gücü ve şahin FOMC tutanaklarından geldi. Yine de, ABD-Çin ticaret gerilimleri ve daha geniş jeopolitik riskler daha fazla düşüşü sınırlamaya yardımcı oldu.
• Bu arada, West Texas Intermediate (WTI) ham petrolü, OPEC+'nın üretim politikasını değiştirmeden bırakma kararının ardından %0,88 kazançla 62,15 dolara hafifçe yükseldi. Bu hamle, ABD stoklarında bildirilen 4,236 milyon varillik düşüşle birlikte, Temmuz ayındaki kritik üretim kararı öncesinde petrol fiyatlarını destekledi. İzleme listesi: ALTIN 2600-3500, ABD Petrolü: 55,60-70,00

Bugünün Önemli Ekonomik Olayları: ABD Doğu Saati 08:30: ABD Öncül GSYİH 08:30: ABD İşsizlik Başvuruları 08:30: FOMC Üyesi Barkin'in Konuşması 10:00: ABD Bekleyen Ev Satışları 10:40: FOMC Üyesi Goolsbee'nin Konuşması 11:00: ABD Ham Petrol Stokları 14:00: FOMC Üyesi Kugler'in Konuşması Kazançlar BMO (ABD Piyasası Açılmadan Önce) RY Royal Bank of Canada CM Canadian Imperial Bank LI LI Auto AMC (ABD Piyasası Kapandıktan Sonra): COST, DELL, MRVL, NTAP

TEFS Analist ekibi size başarılı bir gün diler!