Цены на нефть держат рынки в напряжении 05/11/2026

Итоги рынка

Американские акции резко выросли в среду после того, как демократы одержали победу в обеих палатах Конгресса на промежуточных выборах, что снизило политическую неопределённость и стимулировало широкие покупки на Уолл-стрит. Инвесторы также приветствовали резкое падение цен на нефть на фоне улучшения надежд на дипломатическое урегулирование конфликта с Ираном.

Промышленный индекс Dow Jones вырос на 1 569,40 пункта, или на 3,03%, до 53 356,12 пункта. Индекс S&P 500 поднялся на 1,58%, до 7 688,62 пункта, а индекс Nasdaq Composite вырос на 1,44%, до 25 736,51 пункта. Индекс Russell 2000 прибавил 1,58%, что подчеркнуло широту послевыборного ралли.

Операторы больниц и ритейлеры, обслуживающие потребителей с низкими доходами, оказались среди лидеров роста в ходе сессии, поскольку трейдеры пересматривали перспективы политики в условиях разделённого правительства. Доходности казначейских облигаций снизились на фоне падения цен на энергоносители, что дополнительно поддержало рынок акций.

Технологический сектор показал более смешанную динамику. Крупные облачные и ИИ-компании привлекли покупателей, однако операторы дата-центров оказались под давлением на опасениях, что Конгресс под контролем демократов может усилить контроль за расширением инфраструктуры и энергоёмкими вычислительными проектами.

Ралли развернуло осторожную ночную реакцию на итоги выборов. После того как вопрос контроля над Конгрессом был решён, инвесторы переключили внимание с политической неопределённости на возможные изменения в бюджетной политике, отраслевом регулировании и перспективах корпоративной прибыли.

Энергетические рынки также показали резкое движение. Цены на нефть обвалились, поскольку инвесторы расценили итоги выборов как усиление давления на Вашингтон в пользу переговоров по иранскому конфликту, что снизило краткосрочную премию за риск возможных перебоев с поставками.

Несмотря на восстановление в среду, трейдеры по-прежнему чутко реагируют на события в Ормузском проливе, где любая эскалация может быстро возродить опасения по поводу поставок. Устойчивость ралли также будет зависеть от инфляции, политики Федеральной резервной системы и того, смогут ли расходы на ИИ поддержать корпоративную рентабельность.

В четверг внимание переключится на еженедельные данные по заявкам на пособие по безработице в США и предварительные данные по производительности труда и удельным затратам на рабочую силу за третий квартал, которые выйдут в 8:30 по восточному времени. Отчётность ConocoPhillips (COP), Duke Energy (DUK) и Parker-Hannifin (PH) выйдет до открытия торгов, а Monster Beverage (MNST) и EOG Resources (EOG) отчитаются после закрытия.

Нефть обвалилась на фоне того, как выборы меняют перспективы конфликта с Ираном

Цены на нефть резко упали в среду, поскольку инвесторы пересмотрели перспективы конфликта между США и Ираном после победы демократов в Конгрессе. Итоги выборов усилили ожидания более активного политического давления в пользу переговоров и снизили опасения по поводу продолжительных перебоев с поставками.

Нефть марки Brent опустилась до самого низкого уровня закрытия более чем за два месяца, при этом оба основных нефтяных эталона показали резкое снижение. Это снижение помогло ослабить опасения по поводу инфляции и поддержало широкое ралли на рынках американских акций и государственных облигаций.

Ормузский пролив остаётся ключевым фактором для перспектив энергетического рынка. Любой сбой в судоходстве через этот важнейший маршрут может поставить под угрозу мировые поставки нефти и быстро развернуть вспять недавнее снижение цен.

Инвесторы оценивают, может ли изменившийся политический баланс в Вашингтоне способствовать дипломатическому урегулированию. Президент Дональд Трамп дал понять, что готов сотрудничать с демократами, хотя путь к деэскалации остаётся неопределённым.

Снижение цен на нефть может принести облегчение потребителям и бизнесу за счёт снижения транспортных и производственных издержек. Это также помогло бы ослабить давление на инфляционные ожидания в то время, когда политика Федеральной резервной системы остаётся главным драйвером рынка.

Однако для производителей энергоресурсов устойчивое снижение цен на нефть может оказать давление на ожидания по выручке. Акции, чувствительные к ценам на нефть, могут оставаться волатильными, пока трейдеры корректируют прогнозы спроса, предложения и геополитических рисков.

Поскольку ситуация на Ближнем Востоке остаётся неурегулированной, нефтяной рынок по-прежнему уязвим к резким новостям. Трейдеры будут следить за дипломатическими событиями, условиями судоходства и данными по запасам в поисках сигналов о дальнейшем движении цен.

Акции в движении

• Qualcomm (QCOM): Акции упали почти на 6%, несмотря на незначительное превышение ожиданий по прибыли за четвёртый финансовый квартал. Производитель чипов спрогнозировал скорректированную прибыль за текущий квартал на уровне $2,15–$2,35 на акцию, по сравнению с оценкой аналитиков в $2,26.
• AppLovin (APP): Акции взлетели более чем на 20% после того, как компания — разработчик рекламного ПО — превысила ожидания по итогам третьего квартала. Скорректированный показатель EBITDA достиг $1,84 млрд против ожидавшихся $1,73 млрд, а выручка в размере $2,18 млрд превысила консенсус-прогноз в $2,07 млрд.
• Expedia (EXPE): Акции упали более чем на 7% после того, как туристическая платформа представила более слабый, чем ожидалось, прогноз на четвёртый квартал. Выручка прогнозируется на уровне $3,69 млрд–$3,75 млрд, по сравнению с консенсус-прогнозом в $3,74 млрд, несмотря на превышение ожиданий по прибыли и выручке за третий квартал.
• Coherent (COHR): Акции прибавили 7% после того, как скорректированная прибыль в размере $2,09 на акцию превысила консенсус-прогноз в $1,99. Выручка и прогноз на текущий квартал также превысили ожидания.
• Zillow (Z): Акции обвалились более чем на 16% после того, как скорректированная прибыль за третий квартал в размере $0,55 на акцию не дотянула до прогноза в $0,59. Выручка в размере $724 млн также не дотянула до консенсус-прогноза в $754 млн.
• Klaviyo (KVYO): Акции снизились примерно на 5%, несмотря на превышение прогнозов за третий квартал. Скорректированная прибыль в размере $0,22 на акцию превысила консенсус-прогноз в $0,17, а выручка в размере $387,2 млн превысила ожидания в $380 млн. Компания также повысила прогноз выручки на весь год.

Список наблюдения: QCOM, APP, EXPE, COHR, Z, KVYO, NVDA, MSFT, AMZN, AMD, CRWV, COP, PH, DUK, MNST, EOG, AAPL, META

Ключевые экономические события сегодня

Экономические данные (по восточному времени)

• 07:30 AM — USD Отчёт Challenger о сокращениях рабочих мест (октябрь)
• 08:30 AM — USD Первичные заявки на пособие по безработице, Повторные заявки на пособие по безработице, Предварительная производительность труда вне сельского хозяйства (3 кв.), Предварительные удельные затраты на рабочую силу (3 кв.)
• 10:30 AM — USD Запасы природного газа по данным EIA

Отчётность

До открытия рынка: ConocoPhillips (COP), Parker-Hannifin (PH), Southern Company (SO), Duke Energy (DUK), Air Products (APD), Kimberly-Clark (KMB)

После закрытия рынка: Monster Beverage (MNST), EOG Resources (EOG)