--- [0] --- Бычий рост на данных по инфляции 13/08/2025

Главные новости дня

Итоги торгов в США:

• S&P 500 и Nasdaq Composite обновили рекордные максимумы закрытия во вторник после того, как более слабые, чем ожидалось, данные по инфляции повысили ожидания того, что Федрезерв может снизить процентные ставки уже в следующем месяце. Широкий индекс S&P поднялся на 1,13%, завершив день на уровне 6445,76, а технологический Nasdaq вырос на 1,39%, до 21681,90. Промышленный индекс Dow Jones прибавил 483,52 пункта, или 1,10%, закрыв сессию на отметке 44458,61.
• Последние данные по инфляции ослабили опасения инвесторов относительно того, что масштабные тарифные меры президента Дональда Трампа могут привести к росту цен в США. В ответ ожидания снижения ставки резко выросли: инструмент CME FedWatch теперь показывает 94%-ную вероятность снижения ставки в сентябре, а также увеличение ставок на дальнейшее снижение в октябре и декабре.

Трамп главе Goldman: «Найми нового экономиста»

• Президент Дональд Трамп во вторник обратился к генеральному директору Goldman Sachs (GS) Дэвиду Соломону, предложив ему заменить главного экономиста банка или «просто сосредоточиться на карьере диджея», после того как Ян Хациус из Goldman предупредил, что американские потребители будут нести все большую долю тарифных издержек. Трамп, рекламируя то, что он назвал «колоссальными» тарифными доходами — почти 28 млрд долларов в июле, по данным Минфина, — настаивал, что тарифы не подстегнули инфляцию, и утверждал, что большую часть издержек несут компании и иностранные правительства, а не американцы.
• Он критиковал Goldman за то, что банк «не отдает должное», где это уместно, утверждая, что фирма неверно оценила и реакцию рынка, и последствия тарифов. Хациус, главный экономист Goldman с 2011 года, написал в воскресенье, что к июню потребители взяли на себя около 22% тарифных издержек, и по его прогнозу эта доля вырастет до 67% к октябрю. Тарифы Трампа, включая тарифы на китайские товары, неоднократно корректировались или откладывались, что снизило их немедленное влияние.

Акции в движении:

• Программа «Squawk Box» в среду в 6:00 утра по восточному времени осветит сектор BNPL с Джо Керненом и Эндрю Россом Соркином. Акции Block (SQ) выросли на 14% за последний месяц, но остаются на 25% ниже декабрьских максимумов. Affirm (AFRM) вырос на 18% за месяц, но находится на 7% ниже февральского пика. PayPal (PYPL) снизился почти на 5% за последний месяц и на 26% ниже декабрьских максимумов.
• Акции Cava (CAVA) обвалились примерно на 22% после закрытия торгов, так как выручка и сопоставимые продажи не оправдали ожиданий, в результате чего акции снизились на 25% с начала года. Кейт Роджерс из CNBC расскажет о провале Cava и более широком сегменте fast-casual в среду.
• Акции Sweetgreen (SG) снизились почти на 1% после закрытия торгов и обвалились на 23% за последнюю неделю после слабой отчетности.
• Акции Bloomin’ Brands (BLMN), материнской компании Outback Steakhouse, снизились на 27% с начала августа. Brinker International (EAT), владелец сетей Chili’s и Maggiano’s, отчитается о прибыли в среду; акции выросли на 6% с момента последнего квартального отчета, но остаются на 20% ниже февральского максимума.

Список наблюдения: EAT, CAVA, BLMN, SG, SQ, PYPL, AAPL, CRWV, CRCL

Сегодняшние события

• Азиатские рынки выросли в среду на фоне роста на Уолл-стрит на надеждах по снижению ставки Федрезервом. К 9:45 утра по местному времени (21:45 по восточному времени во вторник) гонконгский индекс Hang Seng поднялся на 1%, а китайский CSI 300 прибавил 0,33%. Японский Nikkei 225 обновил новый максимум.
• Фьючерсы на американские индексы показали смешанную динамику после рекордной сессии на фоне более слабых данных по инфляции. Фьючерсы на S&P 500 выросли на 0,2%, на Nasdaq 100 — на 0,5%, а фьючерсы на Dow снизились на 14 пунктов. Акции малой капитализации показали более сильную динамику во вторник, индекс Russell 2000 вырос почти на 3%. На постторговых сессиях акции CoreWeave снизились на 9% после неоднозначного квартала, несмотря на сильный рост выручки. Трейдеры теперь ждут публикации индекса цен производителей в четверг для новых сигналов по инфляции.

Биткоин

• Биткоин стабильно торговался выше $121 000 в понедельник, поскольку трейдеры ждали данных по инфляции в США, которые могли подготовить почву для следующего рывка вверх. Аналитики говорят, что более слабые данные по CPI на этой неделе могут подтолкнуть крупнейшую в мире криптовалюту к новым историческим максимумам.
• В регуляторных новостях основатель Terraform Labs До Квон признал себя виновным в американском суде по обвинению в мошенничестве, связанном с крахом TerraUSD и Luna на $40 млрд, согласившись выплатить конфискацию в размере $19 млн. При этом спотовые ETF на Ethereum зафиксировали приток более $1 млрд 11 августа, во главе с фондом ETHA от BlackRock, что подчеркивает продолжающийся интерес институциональных инвесторов. Эмитент стейблкоинов Circle также запустил ARC — новый блокчейн уровня 1, созданный для платежей и рынков капитала.Список наблюдения: BTC: 99 000–123 000 | ETH: 4 000–4 350 | SOL: 200–260

Валютный рынок

• Иена снизилась на азиатских торгах в среду под давлением сомнений относительно следующего повышения ставки Банком Японии и на фоне позитивного настроя к риску. Расхождение в политических перспективах Банка Японии и ФРС ограничивает потери, при этом графики все еще указывают на дальнейший потенциал роста USD/JPY.
• EUR/USD вырос в Азии, поскольку ожидания сентябрьского снижения ставки ФРС оказали давление на доллар, компенсировав слабые данные по настроениям ZEW в Германии и еврозоне. Трейдеры ждут комментариев представителей ФРС позже в среду.Список наблюдения: EUR/USD: 1,1000–1,1690 | USD/JPY: 140–162

Базовые материалы

• Золото (XAU/USD) немного подросло в Азии в среду, продолжив отскок от уровня $3331 после того, как данные по инфляции в США укрепили ожидания сентябрьского снижения ставки ФРС. Более слабый доллар поддерживает металл, хотя позитивный настрой к риску ограничивает рост. Трейдеры теперь обращают внимание на выступления членов FOMC в поиске новых сигналов.
• Нефть WTI торговалась около $62,50 после того, как ОПЕК+ повысила прогноз спроса на нефть на 2025 год и снизила оценки роста добычи для производителей за пределами ОПЕК+. Рост следует за падением на 1% во вторник, но был сдержан неожиданным увеличением коммерческих запасов в США по данным API на 1,5 млн баррелей и осторожностью перед пятничной встречей США и России.Список наблюдения: Золото: 2600–3500 | Нефть US Oil: 55,60–75,80

Экономический календарь (EST): 08:00: выступление члена FOMC Баркина 10:30: запасы нефти в США 13:00: выступление члена FOMC ГулсбиОтчетность: VG Venture Global ESLT Elbit System Ltd. CAE CAE Inc. EAT Brinker International После закрытия рынка (AMC): CSCO, COHR, STNКоманда аналитиков TEFS желает вам успешного дня!