Soft landing test: Meer dan alleen CPI 07/10/2024

Hot stories voor vandaag 07.10.2024.

Aandelen in beweging:

• CVS Health (CVS) steeg 2,7% op berichten dat het bestuur een strategische evaluatie uitvoert, mogelijk met een splitsing van de retail-apotheektak en de verzekeringstak. Het bedrijf kampt met uitdagingen, waaronder hogere dan verwachte medische kosten in de verzekeringsdivisie.
• Zim Integrated Shipping Services (ZIM) daalde 12,6% nadat een voorlopig akkoord werd bereikt om een einde te maken aan de Amerikaanse havenstaking. Andere scheepvaartaandelen, zoals Maersk, daalden eveneens, met een min van 5%.
• Rivian Automotive (RIVN) daalde 3,1% nadat het bedrijf zijn productiedoelstelling voor 2024 verlaagde naar 47.000-49.000 voertuigen, tegenover de eerdere schatting van 57.000, als gevolg van een tekort aan onderdelen. Deze bijstelling doet zorgen rijzen over de toekomstvooruitzichten van het bedrijf en het vermogen om aan de vraag te voldoen. De kernvraag is of Rivian het vertrouwen van beleggers kan herwinnen en zijn groeitraject kan stabiliseren.

Volgende op olie:

• Ruwe olie steeg vorige week met 9%, aangedreven door escalerende spanningen in het Midden-Oosten. Traders zetten in op een olieprijs van $100. Israëls belofte om Iran te vergelden heeft de vrees voor een aanzienlijke verstoring van het aanbod aangewakkerd, waarbij Iran meer dan drie miljoen vaten per dag produceert.
• Experts waarschuwen dat verdere escalatie de olieprijzen aanzienlijk zou kunnen verhogen, met mogelijk verstoring van de wereldwijde markten tot gevolg. Exxon en Chevron, met een beperkte blootstelling aan het Midden-Oosten, worden gezien als begunstigden, waarbij het aandeel Exxon een all-time high bereikte. Wall Street houdt de mogelijke sluiting van de Straat van Hormuz nauwlettend in de gaten, een cruciale route voor de oliehandel, die de olieprijzen zou kunnen doen pieken en de inflatie zou kunnen verhogen. Goldman Sachs schat dat de Brent-olieprijs rond $90-$95 zou kunnen pieken als de verstoringen aanhouden zonder ingrijpen van de OPEC.

Watchlist voor vandaag: XOM, NVDA, SMCI, PLTR, PINS, ZIM, CVS, RIVN

Amerikaanse pre-market & actie van vandaag:

• De Aziatisch-Pacifische markten stegen maandag grotendeels, waarbij Japans Nikkei 225 de kar trok en met bijna 2% steeg doordat beleggers een reeks beslissingen van centrale banken in de regio verwachten. Financiële aandelen en consumentencyclische aandelen dreven de winsten op de Nikkei, met belangrijke spelers zoals Mizuho Financial Group en Mitsubishi UFJ Financial Group onder de topperformers. Ook de Europese markten staan klaar voor een solide start van de week, gesteund door het momentum uit Azië en de rally van Wall Street afgelopen vrijdag.
• Terwijl de aandelenfutures zondag kalm bleven, waarschuwden analisten dat de aankomende Amerikaanse presidentsverkiezingen en mogelijke "oktoberverrassingen" de marktvolatiliteit zouden kunnen verhogen. De belangrijkste economische gebeurtenissen deze week zijn de notulen van de Federal Reserve-vergadering op woensdag, het consumentenprijsindexrapport op donderdag en de winstcijfers van Delta Air Lines en JPMorgan Chase.

Bitcoin

• Waarom daalde Bitcoin vorige week met meer dan 6%? Stijgende spanningen tussen Iran en Israël, samen met een dalende institutionele vraag, voedden de uitverkoop. Amerikaanse Bitcoin-ETF's zagen $288 miljoen aan uitstroom, wat wijst op een afnemende interesse van grote beleggers. Zouden geopolitieke conflicten Bitcoin nog verder omlaag kunnen duwen? Sommige analisten waarschuwen dat het naar $55.000 zou kunnen zakken als de spanningen escaleren, al houden de Bitcoin-bulls stand op een cruciaal steunniveau. Ondanks de daling probeert Bitcoin te stabiliseren rond $60.000, waarbij technische indicatoren wijzen op een mogelijk herstel als het door de weerstand breekt. Watchlist: Bitcoin: 60 148-66 510, Ethereum: 2402-2736, Solana: 142,10 -162,50

Forexmarkt

• De Amerikaanse dollar kende een intense week, waarbij de dollarindex (DXY) vijf opeenvolgende dagen steeg, zijn langste reeks sinds april. Deze rally maakte een einde aan vier weken van dalingen, waarbij de index onder het 200-weeks SMA van 100,56 was gezakt. De DXY steeg naar tweemaands hoogtepunten en passeerde de grens van 102,00.
• Het Britse pond zette zijn correctie tegenover de Amerikaanse dollar voort en daalde onder 1,3100 na eerder 30-maands hoogtepunten te hebben bereikt. Gedrukt door een sterkere dollar en duidelijke verwachtingen van een verruimend beleid van de Bank of England, verloor GBP/USD vorige week bijna 300 pips.
• USD/JPY steeg met meer dan 1% nadat de VS 254K banen toevoegde, wat de Amerikaanse staatsobligatierendementen opdreef. Bulls kijken uit naar een doorbraak boven 149,39 en 150,00, met weerstand bij het 200-daags voortschrijdend gemiddelde van 151,06. Steun ligt bij 148,00, en de onderkant van de Ichimoku Cloud ligt rond 146,90-147,00. Het paar noteert op 148,73, gedreven door het sterke banenrapport en de stijgende rendementen. Whatchlits: EUR/USD: 1,1046-1,1215, USD/JPY: 141,65-146,60

Basisgrondstoffen

• Goud verloor deze week zijn bullish momentum nadat het een recordhoogte had bereikt, doordat de sterke Amerikaanse dollar de vraag naar veilige havens compenseerde. Ondanks de sterkte van de dollar zijn de geopolitieke spanningen in het Midden-Oosten en de aankomende Amerikaanse inflatiecijfers belangrijke factoren die de goudbeweging volgende week kunnen bepalen. Door de escalerende spanningen in het Midden-Oosten daalde goud maandag aanvankelijk met 1%, maar herstelde het dinsdag met meer dan 1%.
• De opmerkingen van Fed-voorzitter Jerome Powell over een voorzichtige, datagedreven aanpak van rentebeslissingen ondersteunden de dollar en hielden goud onder druk. Beleggers zullen deze ontwikkelingen nauwlettend volgen voor verdere aanwijzingen. Watchlist: GOLD 2600-2685, US Oil: 66,50-72,42

Het TEFS Analyst-team wenst u een succesvolle dag!