Nvidia verpulvert winstverwachtingen, waarschuwt voor China 29/05/2025

De hot stories van vandaag

Overzicht Amerikaanse markt:

• De Dow Jones Industrial Average daalde woensdagmiddag, onder druk van de dalingen van de aandelen Merck (MRK) en Nike (NKE). De blue-chip-index stond recent 248 punten, of 0,6%, lager, waarbij de verliezen van deze twee aandelen aanzienlijk bijdroegen aan de daling. Merck daalde met 1,83%, een verlies van $1,34, terwijl Nike met 1,67% daalde, of $1,04 — samen trokken ze de Dow ongeveer 15 punten omlaag.
• De daling in aandelen volgde op de publicatie van de FOMC-notulen van de vergadering van 6-7 mei, die de aanhoudende onzekerheid rond het fiscale en handelsbeleid benadrukten. "Deelnemers merkten op dat het Comité voor moeilijke afwegingen zou kunnen komen te staan als de inflatie hardnekkiger blijkt te zijn, terwijl de vooruitzichten voor groei en werkgelegenheid verzwakken," aldus de notulen. Maar de markten vertoonden een sterk herstel gedurende de nacht nadat een federale handelsrechtbank de wederkerige tarieven van Trump ongeldig had verklaard.

Nvidia verpulvert winstverwachtingen, waarschuwt voor China

• Nvidia (NVDA) publiceerde woensdag verpletterende resultaten voor het eerste kwartaal van fiscaal jaar 2025, gedreven door de niet-aflatende vraag naar AI-infrastructuur, met name binnen de sterk groeiende datacenterdivisie. Het bedrijf overtrof de verwachtingen van Wall Street, met een omzet van $44,06 miljard, een stijging van 69% op jaarbasis, en een aangepaste winst per aandeel van $0,96, boven de consensusraming van $0,93. Het uitblinkende segment was het datacentersegment van Nvidia, dat op jaarbasis met 73% steeg naar $39,1 miljard, aangedreven door de versnellende vraag naar AI-chips van cloud-, enterprise- en hyperscale-klanten.
• Voor de toekomst gaf Nvidia een omzetprognose van $45 miljard af voor het huidige kwartaal, iets onder de analistenverwachting van $45,9 miljard, met als reden de impact van Amerikaanse exportbeperkingen naar China. Het bedrijf wees op enkele voorraadafschrijvingen in verband met het verbod op de verkoop van geavanceerde AI-chips aan Chinese klanten. Om het verlies van toegang tot de Chinese markt te compenseren, diversifieert Nvidia zijn wereldwijde voetafdruk. Met name sloot het een deal om AI-chips te leveren aan Humain, een door Saudi-Arabië gesteunde start-up, terwijl het uitbreidt naar alternatieve groeimarkten. Het aandeel Nvidia steeg ongeveer 3% in de handel na sluitingstijd, wat wijst op vertrouwen van beleggers ondanks geopolitieke tegenwind. Het rapport bevestigt Nvidia's dominantie in de race om AI-hardware, ook al herschikken handelsspanningen en regelgeving de wereldwijde strategie van het bedrijf.

Aandelen in beweging:

• HP (HPQ) - het aandeel stortte 15% in nadat het bedrijf een zwakker dan verwachte richtlijn afgaf. Het voorspelde een aangepaste winst voor het derde fiscale kwartaal tussen 68 en 80 cent per aandeel, onder de consensus van 90 cent van LSEG. De resultaten over het tweede kwartaal bleven ook achter bij de ramingen, wat beleggers teleurstelde.
• Salesforce (CRM) - steeg met 1% na een sterke winstmeevaller in het eerste fiscale kwartaal. Het bedrijf rapporteerde een aangepaste winst per aandeel van $2,58, iets boven de verwachte $2,54, en verhoogde de prognose voor het volledige jaar. De omzet overtrof ook de ramingen met $9,83 miljard tegenover de verwachte $9,75 miljard.
• C3.ai (AI) - het aandeel sprong 14% omhoog na het rapporteren van een kleiner dan verwacht kwartaalverlies. Het bedrijf boekte een verlies van 16 cent per aandeel voor het vierde fiscale kwartaal, beter dan de verwachte verliesprognose van 20 cent. De omzet kwam uit op $109 miljoen, boven de consensus van $108 miljoen.
• Agilent Technologies (A) - klom 6% na solide resultaten over het tweede fiscale kwartaal. Het bedrijf rapporteerde een aangepaste winst per aandeel van $1,31 op een omzet van $1,67 miljard, boven de analistenverwachtingen van $1,26 winst per aandeel en $1,63 miljard aan verkopen, volgens FactSet.

Watchlist: NVDA, COIN, NTNX, AMD, SOUN, CRM, A, MRVL, AI

Het nieuws van vandaag

• Aziatisch-Pacifische markten handelden donderdag grotendeels hoger na een beslissing van een federale Amerikaanse handelsrechtbank. De Zuid-Koreaanse Kospi sprong 1,76% omhoog, terwijl de Kosdaq 0,83% won. Japans Nikkei 225 klom 1,63%, en de Hang Seng-index van Hongkong stak 0,84% hoger.
• Gedurende de nacht schoten de Amerikaanse futures omhoog na de beslissing van de rechtbank. De S&P 500-futures stegen met 1,6%, de Nasdaq 100-futures wonnen 2%, en de Dow-futures stegen met 511 punten, of 1,2%. Als extra impuls hielpen de sterke resultaten van AI-gigant Nvidia het sentiment op de wereldwijde markten te verbeteren. De Amerikaanse rechtbank voor internationale handel oordeelde woensdag dat Trump de wettelijke grenzen had overschreden door tarieven op te leggen onder het mom van wederkerigheid, en gelastte de terugdraaiing van de betwiste maatregelen. Handelaren zullen de uitspraak nu verwerken samen met belangrijke macro-economische updates die later vandaag verwacht worden, waaronder Amerikaanse bbp-gegevens en wekelijkse werkloosheidsaanvragen.

Bitcoin

• Bitcoin (BTC) steeg op 22 mei naar een record all-time high van $111.970, een belangrijke mijlpaal voor de cryptomarkt. De rally wordt aangedreven door een golf van institutionele investeringen en toenemend optimisme rond het Amerikaanse regelgevingsbeleid. De stijging komt te midden van een duidelijke verschuiving in de toon van Washington ten aanzien van digitale activa.
• Sprekend op de Bitcoin 2025 Conference, kondigde vicepresident JD Vance aan dat de regering Trump zich inzet voor groei in de cryptosector. Hij schetste plannen om de regeldruk te verlichten en een bredere adoptie van blockchaintechnologieën en digitale valuta te stimuleren. De combinatie van bullish institutioneel momentum en een steunendere beleidshouding heeft het enthousiasme van beleggers doen herleven, waardoor Bitcoin's rol als leidend actief in het evoluerende financiële landschap werd bevestigd. Watchlist: Bitcoin: 100 000-112 000, Ethereum:1500-2800, Solana: 80-183

Forex

• De Japanse yen (JPY) daalde donderdag scherp nadat een Amerikaanse rechtbank de "Liberation Day"-tarieven van Trump blokkeerde, wat het risicosentiment versterkte en druk uitoefende op veilige havens. Zorgen over de schuldniveaus van Japan en de aanhoudende sterkte van de USD — aangewakkerd door havikachtige FOMC-notulen — duwden USD/JPY naar een tweeweeks hoogtepunt, al kunnen de winsten beperkt worden door uiteenlopende BoJ-Fed-vooruitzichten.
• Ondertussen daalde EUR/USD voor de derde sessie op rij en handelde het rond 1,1240, terwijl de dollar aantrok in aanloop naar belangrijke Amerikaanse economische gegevens, waaronder bbp en werkloosheidsaanvragen. Voorzichtige commentaren van de ECB drukten ook op de euro. Watchlist: EUR/USD: 1.0700-1.1600, USD/JPY: 140-151

Basismaterialen

• Goud (XAU/USD) verlengde zijn verliesreeks naar een vierde dag, en daalde tijdens de Aziatische sessie van donderdag naar rond $3.245. De stap van een Amerikaanse rechtbank om de tarieven van Trump te blokkeren verhoogde de risicobereidheid, wat druk zette op veilige havens zoals goud. Extra druk kwam van de aanhoudende sterkte van de Amerikaanse dollar en havikachtige FOMC-notulen. Toch hielpen de handelsspanningen tussen de VS en China en bredere geopolitieke risico's om verdere neerwaartse druk te beperken.
• Ondertussen steeg West Texas Intermediate (WTI)-ruwe olie licht naar $62,15, een winst van 0,88%, nadat OPEC+ ervoor koos zijn productiebeleid ongewijzigd te laten. Deze stap ondersteunde, samen met een gemelde afname van 4,236 miljoen vaten in de Amerikaanse voorraden, de olieprijzen in aanloop naar de belangrijke productiebeslissing van juli. Watchlist: GOUD 2600-3500, Amerikaanse olie: 55.60-70.00

Belangrijke Economische Gebeurtenissen Vandaag: EST-tijd 08:30 uur: Voorlopig Amerikaans bbp 08:30 uur: Amerikaanse werkloosheidsaanvragen 08:30 uur: Toespraak FOMC-lid Barkin 10:00 uur: Amerikaanse lopende woningverkopen 10:40 uur: Toespraak FOMC-lid Goolsbee 11:00 uur: Amerikaanse ruwe-oliereserves 14:00 uur: Toespraak FOMC-lid Kugler Winstcijfers BMO (Vóór opening Amerikaanse markt) RY Royal Bank of Canada CM Canadian Imperial Bank LI LI Auto AMC (Na sluiting Amerikaanse markt): COST, DELL, MRVL, NTAP

Het TEFS-analistenteam wenst u een succesvolle dag!