CPI-data in de schijnwerpers 11/12/2024

De belangrijkste verhalen van vandaag

Aandelen in beweging:

• General Motors (GM): Het aandeel GM klom bijna 3% nadat het bedrijf aankondigde te stoppen met het financieren van de ontwikkeling van Cruise's robotaxi. In plaats daarvan wil GM prioriteit geven aan geavanceerde rijhulpsystemen en autonome functies in particuliere voertuigen.
• Dave & Buster's Entertainment (PLAY): Het aandeel daalde 9% na een verlies in het derde kwartaal van $0,84 per aandeel op een omzet van $453 miljoen, wat achterbleef bij de verwachtingen.
• Skillsoft (SKIL): De aandelen van het leerplatform stegen 8% na een gerapporteerde omzet in het derde kwartaal van $137,2 miljoen, boven de consensusschatting van $130 miljoen, en een verhoogde omzetverwachting voor het hele jaar.
• GE Vernova (GE): Volgens FactSet daalde de aandelenkoers van de energieapparatuurfabrikant met 3% na het afgeven van omzetprognoses voor 2024 en 2025 die de verwachtingen van analisten overtroffen.

De actie van vandaag

• De markten in Azië-Pacific vertoonden woensdag een gemengd beeld na dalingen van de belangrijkste Amerikaanse aandelenindices, vooruitlopend op cruciale inflatiedata die de komende renteset van de Federal Reserve zouden kunnen beïnvloeden. China zou naar verluidt woensdag zijn jaarlijkse economische werkconferentie beginnen, waarmee de koers voor het economische beleid en de groeidoelen van volgend jaar wordt uitgezet. De Hang Seng-index van Hongkong opende 0,66% hoger, terwijl de CSI 300-index van het Chinese vasteland vlak bleef.
• Ondertussen bewogen de Amerikaanse aandelenfutures woensdagochtend vroeg nauwelijks, terwijl investeerders wachtten op de publicatie van de inflatiecijfers. Futures op de Dow Jones Industrial Average, de S&P 500 en de Nasdaq 100 stegen respectievelijk met 0,09% en 0,14%. Handelaren richten zich op de consumentenprijsindex van november, die naar verwachting weinig vooruitgang zal laten zien bij het terugdringen van de inflatie. Hoewel de inflatie verhoogd kan blijven, zal dit de Federal Reserve waarschijnlijk niet weerhouden van een renteverlaging volgende week. Daarnaast zal het Bureau of Labor Statistics donderdag de producentenprijsindex publiceren, met een verwachte maandelijkse stijging van de groothandelsprijzen van 0,2%.

Watchlist: GM, GOOGL, X, SKIL, PLAY, RCKT, COIN, MSFT

Bitcoin

• De prijs van Bitcoin (BTC) vertoonde op de dagelijkse grafiek voor het eerst sinds 21 oktober een bearish engulfing-patroon, waarbij de steun op $95.000 opnieuw werd getest voordat de daling verder doorzette. Hoewel de langetermijnmarktstructuur van Bitcoin intact blijft, wees een analist op belangrijke prijsniveaus om de komende dagen te volgen. Een opvallende observatie is het beperkte opgebouwde aanbod onder $88.000, met minimale steun in dit gebied. De volgende significante accumulatiezone is pas zichtbaar rond $70.000 en lager.
• Cointelegraph meldde dat de totale crypto-liquidaties op 9 december meer dan $1,6 miljard bedroegen, wat de grootste gebeurtenis van dit soort sinds 2021 markeerde. Dit omvatte $142 miljoen aan geliquideerde Bitcoin-longposities. Ondanks deze aanzienlijke leverage-opruiming toonde Rafael Schultze-Kraft, medeoprichter van GlassNode, zich optimistisch en merkte op dat Bitcoin nog steeds in "goede vorm" verkeert zolang het boven $88.000 blijft. Hij benadrukte dat het niveau van $96.000 cruciaal is, aangezien de zone tussen $96.000 en $98.000 een brandpunt van investeerdersactiviteit is geweest. Watchlist: Bitcoin: 90 000-104 000, Ethereum: 3000-4090, Solana: 200-265

Forex

• De Japanse yen (JPY) klom woensdag licht, gesteund door sterker dan verwachte cijfers van de Japanse producentenprijsindex (PPI). De aanhoudende onzekerheid over het mogelijke tijdpad van de Bank of Japan (BoJ) voor renteverhogingen hield de JPY-bulls echter in toom. De Amerikaanse dollar (USD) behield zijn recente sterkte, wat het paar USD/JPY ondersteunde en de terugval vanaf de bijna tweewekelijkse piek van dinsdag beperkte. De aandacht van de markt blijft gericht op de komende Amerikaanse consumentenprijsindex (CPI)-data, waarbij de algemene en kerninflatie van november naar verwachting oplopen tot respectievelijk 2,7% en 3,3% op jaarbasis.
• De euro (EUR) had ook te maken met tegenwind, waarbij het paar EUR/USD voor de vierde dag op rij rond 1,0530 handelde. Gedrukt door de verwachting van een renteverlaging van 25 basispunten door de Europese Centrale Bank (ECB) op donderdag en algemene marktvoorzichtigheid vóór de Amerikaanse inflatiecijfers, had de euro het moeilijk tegen een veerkrachtige USD. Watchlist: EUR/USD: 1.0300-1.0650, USD/JPY: 149-157

Basismaterialen

• West Texas Intermediate (WTI), de Amerikaanse ruwe-oliebenchmark, handelt woensdagochtend tijdens de vroege Aziatische sessie licht hoger, rond $68,20. Ondanks de bescheiden winst blijft de WTI-prijs onder druk staan door zwakke Chinese economische cijfers en een onverwachte stijging van de Amerikaanse ruwe-oliereserves. API meldde vorige week een stijging van 499.000 vaten. Escalerende geopolitieke spanningen in het Midden-Oosten kunnen echter enige steun bieden en verdere dalingen beperken.
• Ondertussen trekt de goudprijs (XAU/USD) zich terug van een eerder op de dag bereikte piek van twee weken, en heeft het moeite om de intraday-winsten boven het niveau van $2.700 te behouden. Dit markeert de eerste negatieve sessie in drie dagen, waarschijnlijk gedreven door voorzichtige positionering vóór de publicatie van de Amerikaanse consumentenprijsindex (CPI). Weddenschappen op een minder dovish Federal Reserve en stijgende Amerikaanse obligatierendementen versterkten de Amerikaanse dollar, wat extra neerwaartse druk op goud legde. Toch kunnen geopolitieke risico's, handelsonzekerheden en mogelijke renteverlagingen helpen de verliezen voor XAU/USD te verzachten. Watchlist: GOLD 2530-2790, US Oil: 65.00-73.00

Het TEFS-analistenteam wenst u een succesvolle dag!