Ottobre si apre con turbolenze sui mercati 02/10/2024

Le notizie del giorno 02.10.2024.

Cosa c'è dietro allo splendore del mercato cinese?:

• L'indice Hang Seng di Hong Kong è balzato di oltre il 6% mercoledì dopo la riapertura seguita a una festività pubblica, alimentato dall'ottimismo per le misure di stimolo di Pechino. Gli sviluppatori immobiliari come China Vanke hanno guidato il rialzo con guadagni superiori al 40%, mentre anche i colossi tecnologici cinesi come Baidu, JD.com, Alibaba, Tencent e Xiaomi sono saliti. I mercati della Cina continentale restano chiusi per la festività della Golden Week, ma i titoli cinesi hanno brillato anche per altri motivi. L'indice azionario di Hong Kong e le opzioni si sono mossi in sincronia per sei giorni consecutivi, uno schema osservato l'ultima volta prima di un'impennata del 30%.
• Cosa succederà ora? UBS Group AG prevede ulteriori rialzi per l'Hang Seng, alzando il proprio target di fine anno a 22.100, il 4,6% in più rispetto alla chiusura di lunedì. Ci si aspetta che i fondi globali tornino in Cina, segnalando un potenziale ulteriore rialzo.

La storia Nike:

• Martedì, le azioni Nike sono scese di circa il 5% negli scambi after-hours dopo che l'azienda ha riportato risultati contrastanti per il primo trimestre fiscale. Ma non è stata l'unica notizia a scuotere le cose. Perché Nike ha anche ritirato le proprie previsioni per l'intero anno e rimandato l'investor day?
• L'azienda si sta preparando per un importante cambio di leadership, con il CEO John Donahoe che lascerà l'incarico a ottobre, mentre il veterano di lunga data Elliott Hill subentrerà il 14 ottobre. In vista del nuovo CEO, Nike ha deciso di fornire previsioni trimestrali per il resto dell'anno invece di proiezioni annuali. E l'investor day rinviato, inizialmente previsto per novembre? Nike non ha ancora annunciato quando sarà riprogrammato.

Watchlist di oggi: NKE, OXY, XOM, TSLA, CAG, COIN, LLY, CMG

US Pre-Market e movimenti di oggi:

• I future azionari sono scesi negli scambi notturni dopo un inizio difficile per ottobre e per l'ultimo trimestre del 2024. I future sul Dow Jones sono scesi di 96 punti, mentre i future su S&P 500 e Nasdaq-100 hanno ceduto rispettivamente circa lo 0,1% e lo 0,2%. Mercoledì, Wall Street avrà un'anteprima dei dati sull'occupazione privata con la pubblicazione dell'Employment Survey di ADP, in vista del cruciale report sull'occupazione di settembre di venerdì. I dati sui salari non agricoli potrebbero influenzare notevolmente la direzione del mercato e le prossime decisioni sui tassi della Federal Reserve, mentre inizia il proprio ciclo di taglio dei tassi. Sono previsti anche il PMI del Michigan e l'ISM Manufacturing PMI.

Bitcoin

• Le criptovalute hanno subito un contraccolpo martedì sera, con Bitcoin in calo di quasi il 4% a circa 60.972 $. Si tratta solo di un intoppo lungo il percorso per quello che di solito è uno dei mesi più forti di Bitcoin? La criptovaluta di punta è brevemente scesa a 60.175 $, mentre Ether è crollato di oltre il 5% a 2.449 $.
• Nemmeno i titoli legati al mondo crypto sono stati risparmiati: Coinbase è scivolata dell'1%, e MicroStrategy ha perso il 2%. Ma perché questo calo improvviso, quando ottobre e novembre sono storicamente i mesi migliori per Bitcoin, con un rendimento medio del 23%, guadagnandosi il soprannome di “Uptober”?
• Sebbene Bitcoin abbia faticato a superare i 70.000 $, il supporto a 55.000 $ resta solido. Potrebbe essere solo la calma prima della tempesta, oppure Bitcoin non riuscirà a sfondare in questo trimestre? Mentre alcuni investitori restano cauti, molti credono ancora che nuovi massimi siano all'orizzonte. Watchlist: Bitcoin: 60 148-66 510, Ethereum: 2402-2736, Solana: 142.10 -162.50

Mercato Forex

• Il Dollaro USA si è rafforzato martedì, sostenuto dalla cautela di mercato in un contesto di crescenti tensioni in Medio Oriente. Nella sessione asiatica di mercoledì.
• EUR/USD ha scambiato vicino a 1,1070, con la coppia in leggero calo dopo che l'inflazione dell'Eurozona è scesa sotto l'obiettivo della BCE a settembre. L'ISM Manufacturing PMI degli USA è risultato più debole del previsto per lo stesso mese.
• Nel frattempo, lo yen giapponese è sceso contro il dollaro USA, mentre la recente riunione di politica monetaria della Bank of Japan ha indicato nessun piano immediato per ulteriori rialzi dei tassi, sebbene la BoJ resti aperta ad aggiustamenti se le condizioni economiche dovessero migliorare. Whatchlits: EUR/USD: 1.1046-1.1215, USD/JPY: 141.65-146.60

Materie prime

• Si prevede che i prezzi del Brent Crude recupereranno fino a 80 $ al barile nel quarto trimestre, secondo il CEO di Eni Claudio Descalzi. Ha sottolineato la continua volatilità dei prezzi e le difficoltà nella catena di approvvigionamento nel soddisfare una domanda di 104 milioni di barili al giorno, con pochi nuovi progetti e lunghi ritardi. Il Brent veniva scambiato sotto i 74 $ al barile mercoledì, in calo dell'1,6%, dopo lo stimolo cinese. La maggior parte degli analisti prevede che il Brent si stabilizzerà intorno agli 80 $ per il resto dell'anno.
• L'oro ha esteso i propri guadagni martedì, alimentato dalle tensioni in Medio Oriente e sostenuto dalla revisione al rialzo delle previsioni sui prezzi da parte di Goldman Sachs. Lunedì, Goldman ha alzato il proprio target di prezzo sull'oro di 200 $ per oncia, prevedendo che raggiunga i 2.900 $ entro l'inizio del 2025. La banca ha ribadito la propria posizione rialzista di lungo termine sull'oro, citando tassi di interesse globali più bassi, la crescente domanda delle banche centrali e il suo valore come copertura contro i rischi geopolitici, finanziari e di recessione. Watchlist: GOLD 2600-2685, US Oil: 66.50-72.42

​​​​​​​Il team di analisti TEFS vi augura una giornata di successo!