Nvidia raggiunge i $4.000 miliardi, S&P 500 su nuovo massimo 11/07/2025

Notizie del giorno

Riepilogo del mercato USA:

• I mercati hanno chiuso in rialzo giovedì, con S&P 500 e Nasdaq che hanno raggiunto nuovi massimi storici dopo che i solidi risultati di Delta hanno sostenuto i titoli delle compagnie aeree. L'S&P è salito dello 0,27%, il Nasdaq è avanzato dello 0,09%, e il Dow ha aggiunto 192 punti, ovvero lo 0,43%. Nella settimana, i principali indici sono variati poco, con il Dow praticamente stabile e S&P e Nasdaq in rialzo di meno dell'1%. Il bitcoin è salito di quasi l'8% questa settimana, raggiungendo nuovi massimi.
• Un'asta obbligazionaria a 30 anni ben accolta ha leggermente abbassato i rendimenti, sostenendo i guadagni azionari. Le richieste iniziali di disoccupazione sono diminuite, mentre quelle continuate sono rimaste elevate, indicando un mercato del lavoro stabile ma da monitorare. Nel complesso è stata una sessione intensa e forse un primo assaggio di ciò che ci attende in questa stagione degli utili. Nel frattempo, Trump ha annunciato un dazio del 35% sulle importazioni canadesi a partire dal 1° agosto, avvertendo di misure più severe in caso di ritorsione da parte del Canada.

Nvidia raggiunge i $4.000 miliardi, S&P 500 su nuovo massimo

• Dopo aver mancato di poco il traguardo il giorno precedente, Nvidia ha ufficialmente superato una capitalizzazione di mercato di $4.000 miliardi giovedì. Il titolo ha chiuso in rialzo dello 0,8% a $164,10, superando il livello di $163,93 necessario per raggiungere il traguardo. In precedenza aveva raggiunto $164,42 intraday mercoledì, ma era arretrato in chiusura.
• Il traguardo pone Nvidia davanti ad Apple in termini di valutazione, mentre Wall Street rimane rialzista sul dominio del produttore di chip nell'IA. Gli analisti hanno elogiato i progressi di Nvidia nell'espansione della sua piattaforma IA Blackwell. Barclays ha recentemente alzato il proprio target di prezzo a $200, il che implica una valutazione di $4.900 miliardi, mentre Loop Capital ha fissato un obiettivo di $250, equivalente a una valutazione di $6.000 miliardi. Nvidia guarda anche a guadagni significativi derivanti dall'IA sovrana, infrastruttura nazionale per l'IA, che potrebbe valere miliardi. L'azienda sta costruendo partnership in tutta Europa e nel Golfo, anche mentre le restrizioni all'esportazione statunitensi complicano gli affari in Cina. Il CEO Jensen Huang starebbe pianificando una visita a Pechino per lanciare un chip Blackwell modificato su misura per il mercato cinese.
• ​​​​​ Nel frattempo, l'ascesa meteorica di Nvidia ha attirato l'attenzione dei politici. Trump ha incontrato Huang alla Casa Bianca giovedì e ha elogiato i guadagni del titolo in un post sui social media, collegandoli alla sua politica tariffaria. Nvidia si è rifiutata di commentare l'incontro.

Azioni in movimento:

• MP Materials (MP): Le azioni della società minerarie di terre rare sono salite di oltre il 47% dopo che l'azienda ha rivelato un accordo di acquisto di azioni privilegiate da $400 milioni con il Dipartimento della Difesa statunitense.
• McDonald's (MCD): La catena di fast food ha guadagnato quasi il 2% dopo un upgrade di Goldman Sachs, da neutrale a buy, citando il forte posizionamento di McDonald's per attrarre consumatori orientati al valore in un contesto di crescente sensibilità ai prezzi.
• Hertz Global (HTZ): Il titolo meme molto scambiato è salito del 12%, estendendo il suo notevole rally nel 2025. Hertz è salita di oltre il 118% da inizio anno.
• Mobileye (MBLY): Le azioni sono scese di oltre il 2% dopo che l'azienda ha fissato il prezzo di un'offerta secondaria di azioni a $16,50 per azione. Mobileye aveva chiuso a $17,32 mercoledì e oscillava intorno a $16,80 nelle contrattazioni di giovedì.
• Advanced Micro Devices (AMD): Il produttore di chip è salito del 3% dopo aver ricevuto un rating buy da HSBC. La banca ha osservato che un prezzo più alto delle attese per l'ultimo chip IA di AMD potrebbe aumentare significativamente i ricavi.

Watchlist: NVDA, AVGO, AMD, META, MSFT, MBLY, RBLX

L'andamento di oggi

• I mercati dell'Asia-Pacifico hanno scambiato per lo più in rialzo venerdì, anche se i futures sulle azioni statunitensi sono scesi dopo l'annuncio del presidente Donald Trump di dazi del 35% sulle importazioni canadesi a partire dal 1° agosto. Le azioni di Singapore hanno prolungato la loro serie di record per la quinta sessione consecutiva. L'Hang Seng di Hong Kong è salito dello 0,93%, mentre il CSI 300 cinese è avanzato dello 0,2%. Il Nikkei 225 giapponese ha aggiunto lo 0,51%, con il Topix in rialzo dello 0,81%. Il Kospi sudcoreano è avanzato dell'1%, e il Kosdaq è salito dello 0,94%. L'S&P/ASX 200 australiano è salito dello 0,14%.
• Negli Stati Uniti, i futures sono scesi giovedì sera. I futures sull'S&P 500 sono scivolati dello 0,48%, i futures sul Nasdaq 100 sono scesi dello 0,57%, e i futures sul Dow sono calati dello 0,45%, o 202 punti. Gli investitori attendono il rapporto mensile del Dipartimento del Tesoro, previsto per le 14:00 ET di venerdì.

Bitcoin

• Shanghai potrebbe alleggerire le restrizioni sulle criptovalute, esplorando un quadro normativo per le stablecoin e un possibile progetto pilota ancorato allo yuan. Il bitcoin ha raggiunto un nuovo record oltre i $116.000, sostenuto da solidi afflussi negli ETF e da una crescente domanda istituzionale.
• L'ether è salito ancora di più, aumentando del 20% nello stesso periodo e avvicinandosi nuovamente alla soglia dei $3.000. Nel frattempo, CoreWeave, sostenuta da Nvidia, sta acquisendo Core Scientific in un accordo da $9 miliardi per espandere l'infrastruttura IA e dati. Il settore delle criptovalute sta vivendo un rinnovato slancio in materia di regolamentazione, adozione e consolidamento. Watchlist: BTC: 99.000–116.000 | ETH: 2.000–3.000 | SOL: 140–200

Forex

• Lo yen giapponese si è ulteriormente indebolito venerdì mentre i trader hanno ridotto le aspettative di rialzo dei tassi della Banca del Giappone in un contesto di crescenti tensioni commerciali statunitensi e incertezza politica interna. L'USD/JPY ha superato 147,00, sostenuto da un dollaro statunitense più forte e da minori scommesse su tagli dei tassi della Fed. Le preoccupazioni per il calo dei salari reali e l'inflazione in rallentamento in Giappone hanno aggiunto pressione sullo yen.
• Nel frattempo, l'EUR/USD è sceso a quasi 1,1680 in Asia, appesantito dai timori commerciali dopo che Trump ha segnalato nuovi dazi per l'UE. L'euro ha anche subito pressioni dopo che Holzmann della BCE ha detto che ulteriori tagli dei tassi potrebbero non essere necessari. Commenti di altri funzionari della BCE sono attesi più tardi oggi. Watchlist: EUR/USD: 1,1000–1,1850 | USD/JPY: 140–162

Materie prime di base

• L'oro (XAU/USD) è salito per la terza sessione consecutiva venerdì, avvicinandosi al limite superiore del suo range settimanale, poiché l'aumento delle tensioni commerciali ha continuato ad alimentare la domanda di beni rifugio. Sebbene un dollaro statunitense più forte e la diminuzione delle scommesse su tagli dei tassi della Fed abbiano limitato i guadagni, gli investitori sono rimasti cauti di fronte alle minacce tariffarie del presidente Trump, il che ha alimentato il sostegno al metallo.
• Nel frattempo, il petrolio grezzo West Texas Intermediate (WTI) è sceso a circa $65,75. I prezzi sono calati in un contesto di timori di eccesso di offerta, crescenti scorte statunitensi e preoccupazioni per nuovi dazi commerciali. Tuttavia, le crescenti tensioni geopolitiche in Medio Oriente potrebbero contribuire a limitare ulteriori ribassi. Watchlist: Oro: 2.600–3.500 | Petrolio USA: 55,60–75,80

Calendario economico (EST): 14:00: Saldo del bilancio federale USA Utili: Nessun utile importante oggi! Il team di analisti di TEFS vi augura una giornata di successo!